界面新聞記者 | 陳靖
5月15日，中國證券業(yè)協(xié)會修訂發(fā)布《證券糾紛調解規(guī)則》（下稱《規(guī)則》），對調解工作進行了規(guī)范，同時健全調解機制，完善自收調解案件流程。
監(jiān)管人士與機構人士一致認為，“《規(guī)則》的修訂旨在優(yōu)化證券行業(yè)糾紛多元化解機制，拓寬非訴訟糾紛解決途徑，促進各方積極參與調解工作，有效保障投資者權益?！?/span>
3月28日，國家金融監(jiān)督管理總局、中國人民銀行、中國證監(jiān)會聯(lián)合發(fā)布《關于推進金融糾紛調解工作高質量發(fā)展的意見》（簡稱《聯(lián)合意見》）。該文件對金融糾紛調解工作提出了更高標準，并為《金融糾紛調解規(guī)則》的修訂提供了重要指導。
修訂后的《規(guī)則》共六章，全面覆蓋調解工作流程，并嚴格遵循《聯(lián)合意見》的各項要求。主要修訂內容概述如下：
規(guī)范調解工作，增強行業(yè)調解公信力?！兑?guī)則》明確調解工作突出調解的中立性，堅持“可調盡調”原則，為當事人提供就近、便捷、高效的調解服務，持續(xù)深化與其他社會領域矛盾化解機制的合作。同時，《規(guī)則》建立針對不履行生效調解協(xié)議，以及嚴重失信行為的自律懲戒機制，樹立行業(yè)誠信經(jīng)營理念，提升調解工作的公信力。
健全調解機制，提升“三位一體”糾紛多元化解效能?！兑?guī)則》進一步完善調解案件受理、調解程序、檔案管理、調解監(jiān)督、信息保密、履職回避、調解員聘任管理等機制，明確當事人的權利和義務，確保調解工作有序推進，并充分發(fā)揮調解在居中協(xié)調、釋法明理方面的作用，提升調解服務效能，切實保護當事人的合法權益。
在完善自收調解案件流程方面，《規(guī)則》對調解流程中的重要工作環(huán)節(jié)進行了優(yōu)化，依據(jù)糾紛的復雜程度和便利當事人的原則，以受理調解申請、調解員選定、了解案情、開展調解、調解協(xié)議簽訂等關鍵節(jié)點為依據(jù)，建立簡易調解、普通調解等不同調解程序。同時，《規(guī)則》豐富了調解途徑，包括現(xiàn)場調解、在線調解、電話調解等，明確不同復雜程度案件的調解時限，既保障當事人之間能夠充分溝通協(xié)商，又防止案件久調不決。
與此同時，《規(guī)則》深化矛盾化解合作機制，完善中證協(xié)與人民法院、仲裁機構之間的溝通協(xié)作機制，豐富多渠道救濟措施。引入小額速調機制，提高糾紛處理效率。同時，該文件建立“示范判決與調解銜接機制”，促進“同案同判”，降低投資者維權成本，推動群體性糾紛的及時化解。
此前的典型案例為規(guī)則的必要性提供了實踐佐證。例如澤達易盛案，作為我國首例證券特別代表人訴訟調解案，該案創(chuàng)造性地構建了調解程序框架，包括投資者異議權保障、財產(chǎn)保全職權化等機制。中國人民大學法學院教授肖建國表示，“此前理論和實務界對特別代表人訴訟的調解程序設計存在模糊認識，而該案通過實踐明確了投資者保護機構與投資者的權利邊界，為后續(xù)規(guī)則制定提供了直接參考。”
欣泰電氣欺詐發(fā)行先行賠付案中保薦機構興業(yè)證券（601377.SH）設立5.5?億元專項基金賠付投資者，最終95.16%的適格投資者通過和解獲賠。“該案雖在規(guī)則發(fā)布前通過行業(yè)協(xié)作解決，但暴露出賠付標準不統(tǒng)一、程序缺乏剛性約束等問題，間接推動了后續(xù)規(guī)則對調解協(xié)議執(zhí)行力的強化。”中國人民大學法學專家楊東表示。
方正科技虛假陳述調解案中，南京中院在證監(jiān)會行政處罰前即受理案件并委托調解，通過釋法說理促使雙方達成和解。這一案例反映了早期調解機制在司法銜接上的靈活性，但也凸顯了缺乏統(tǒng)一規(guī)則可能導致的程序不確定性，為規(guī)則中“訴調對接”機制的完善提供了實踐依據(jù)。
這些案例共同表明，規(guī)范化的調解規(guī)則是提升糾紛解決效率、平衡投資者權益保護與市場秩序維護的關鍵。有業(yè)內人士認為，通過明確調解原則、健全程序保障、強化執(zhí)行效力，新規(guī)則將推動證券糾紛化解從“個案探索”轉向“制度常態(tài)”，為資本市場法治化建設提供重要支撐。
界面新聞記者獲悉，隨著投資者保護工作的持續(xù)深化，證券期貨糾紛多元化解機制已全面實施。通過綜合運用多元解紛工具，實現(xiàn)預防前置、調解優(yōu)先，有效將矛盾化解于基層和萌芽狀態(tài)。實踐中逐步形成的委托調解、示范判決、小額速調、無爭議事實記載等創(chuàng)新舉措，已被納入本次調解規(guī)則修訂的基本考量范疇。
此次《規(guī)則》修訂發(fā)布是推動證券行業(yè)糾紛調解工作高質量發(fā)展的關鍵一步。下一步，中證協(xié)將持續(xù)優(yōu)化調解服務，加強各方協(xié)作，讓調解成為投資者解決糾紛的有力途徑，為證券市場的穩(wěn)定健康發(fā)展保駕護航。